IPO过会案例：外协加工与劳务外包相关成本的归集情况

16.IPO案例

本文整理自关于宇树科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市预先审阅申请文件的问询函的回复

【背景】发行人非核心零部件及部分工序采用定制化采购和外协加工模式，各期外协加工的采购金额分别为166.23万元、238.81万元、701.18万元及1,632.83万元，各期委托加工物资金额分别为10.35万元、13.91万元、85.24万元及154.39万元；各期劳务外包费用分别为1,400.39万元、1,161.69万元、1,922.26万元和3,805.44万元，占人工成本比例由58.38%提升至77.77%；公司各期在产品金额分别为4,350.80万元、5,214.24万元、8,494.78万元、15,230.93万元，显著高于委托加工物资金额。报告期内劳务外包公司存在变动；

【问题】发行人外协加工与劳务外包的具体区别，对应各存货明细科目的归集情况及匹配关系

【回复】

一、外协加工与劳务外包的具体区别

公司所采取的外协加工与劳务外包具有明确区分，不存在供应商同时提供外协加工、劳务外包的情况。其中，两者核心区别为，劳务外包系公司将内部生产过程中涉及的部分人工操作交由劳务外包公司在公司经营场所完成；外协加工系公司将某指定生产工序委托外协加工厂商在其经营场所完成。两者具体区别如下：

项目	劳务外包	外协加工
合同主要内容	公司与劳务外包单位签署服务外包协议，约定外包工作内容、服务成果验收方式、质量标准与评估期限、费用结算方式等事项	公司与外协加工厂商签署加工合同，约定加工物料、工序类型、物料数量、加工价格、付款方式等事项
生产管理模式	由劳务外包单位对外包人员进行管理，通过派驻项目管理人员、对外包人员进行岗前培训等方式对劳动者进行组织管理	公司将需外协加工的物料发往外协厂商，由外协厂商进行加工
工作场所设备	生产劳务外包人员工作场所在公司内，使用公司的生产设备进行劳动	工作场所及设备均在外协厂商处
费用结算方式	以出勤工时代表的工作量为基础结算外包服务费用	按工序种类及物料数量进行计价
权利义务关系	公司和劳务外包单位之间为劳务外包合同关系，劳务公司与劳务外包人员之间为劳动合同关系	公司与外协加工厂商之间为委托加工合同关系，外协加工厂商与其生产人员之间为劳动合同关系

二、对应各存货明细科目的归集情况及匹配关系

1、外协加工对应存货明细科目的归集情况及匹配关系

公司的外协加工成本通过存货-委托加工物资科目进行核算，相关成本的归集与结转情况如下：

1）发出外协加工物资：生产车间根据生产计划，针对需外协加工的零部件编制外协加工订单，并根据外协物料清单生成用料清单及外协领料单，仓库凭领料单向外协供应商发出物料，并作如下账务处理：

借：存货—委托加工物资

贷：存货—原材料/在产品；

2）确认外协加工费：外协工序完成，经检验合格，根据加工协议结算条款确认外协加工费，并作如下账务处理：

借：存货—委托加工物资

贷：应付账款；

3）外协加工材料入库结转：收回的外协加工材料办理入库手续，将原材料成本和加工费全部结转至物料成本，并作如下账务处理：

借：存货—原材料/在产品

贷：存货—委托加工物资。

报告期内，外协加工费与收回的材料入库总成本之间的变动关系如下：（单位：万元）

项目	2025年1-9月	2024年度	2023年度	2022年度
完工收回材料成本	9,370.18	3,715.44	1,229.67	1,806.94
完工材料加工费	1,803.38	701.18	238.81	166.23
完工入库总成本	11,173.56	4,416.62	1,468.48	1,973.17
加工费占入库总成本比例	16.14%	15.88%	16.26%	8.42%

报告期内，公司的主要外协加工工序为贴片、注塑等。其中，加工费占入库总成本的比例受具体工序及占比波动影响较大，例如贴片加工属于后段电子组装工序，加工费占材料成本比例普遍较低，而注塑加工属于前段结构件成型工序，工艺相对复杂、模具投入大，其加工费占材料成本比例相对较高。

其中，2022年加工费占比相对较低，主要系公司2022年产销规模较低，外协工序以贴片加工为主，由于贴片工序的加工费占材料成本比较低，因此拉低了整体外协加工费的占比。2023年以来，公司加工费占比较为稳定，主要系随着产销规模的逐步增加，为聚焦核心生产工序，公司将注塑等部分非核心工序转为外协加工，由于注塑工序的加工费占比较高，带动了整体加工费占比的提升。

综上，公司外协加工费通过存货—委托加工物资和存货—原材料/在产品科目进行归集结转，与存货之间具有匹配性。

2、劳务外包对应存货明细科目的归集情况及匹配关系

公司生产相关劳务外包费用的确认与归集分配情况如下：

1）外包费用的确认与计量：公司和劳务外包供应商以具体出勤工时代表的工作量结算外包服务费用，结合对劳务外包供应商的工作质量考核确定每月核算的外包服务费。公司人力资源部、财务部对结算费用进行复核、结算；

2）外包费用的归集、分配与结转：公司根据劳务外包人员的工时记录，先将外包费用在各成本中心归集，月末再采用工时分配法将各成本中心归集的全部外包费用分摊至对应产品，作为直接人工、制造费用中的人工成本，与直接材料、折旧费用等其他生产成本汇总形成存货的入账成本。其中，组装等一线生产岗位的外包人员对应的外包费用计入直接人工，仓管、保洁等辅助生产岗位的外包人员对应的外包费用计入制造费用。

具体而言，公司生产劳务外包费用按成本中心进行归集，当月各成本中心的劳务外包费用按照该成本中心产品的工时分摊对应的劳务外包费用。其中，产品的工时由各成本中心负责统计，各成本中心每天统计每个产品各工序的工时及生产数量，并在ERP系统中录入至生产汇报单。每月末，公司依据生产汇报单中记载的产品工时，按以下标准进行劳务外包费用的分摊：某个产品应分摊的劳务外包费用=该产品的总工时/该成本中心所有产品的总工时×该成本中心归集的劳务外包费用。

报告期内，公司生产相关的外包费用占当期成本归集总额的比例如下：

项目	2025年1-9月	2024年度	2023年度	2022年度
生产相关的外包费用（A）	4,919.09	1,775.71	1,008.95	1,266.05
当期成本归集总额（B）	61,250.92	23,750.34	9,252.45	10,380.40
外包费用占当期归集成本比例（C=A/B）	8.03%	7.48%	10.90%	12.20%

注：当期成本归集总额=营业成本+期末存货余额-期初存货余额。

如上表所示，公司外包费用占当期成本归集总额的比例总体有所下降，主要原因是公司通过优化生产工序标准化程度、改进生产工艺、加强生产人员熟练度等措施，显著提升生产运营效率，单位产品外包费用投入降低。

综上，劳务外包费用通过工时记录分摊至对应产品并最终结转至各存货成本，与存货之间具有匹配性。

总结，监管关注的该问题的主要原因是防止成本与费用混淆以操纵利润、警惕“假外包、真派遣”规避劳动法义务、验证在产品远超委托加工物资的存货真实性，以及评估生产独立性是否满足科创板“硬科技”定位。